企业必看 | 国务院减免中小企业压力，承兑汇票大变革！

　　日前，国务院总理李克强主持召开国务院常务会议，部署进一步支持小微企业、个体工商户纾困和发展等问题。会议上指出：研究将商业汇票承兑期限由1年缩短至6个月，以减轻企业占款压力。

　　大宗商品涨价潮中的承兑汇票

　　国务院常务会议指出研究将商业汇票承兑期限由1年缩短至6个月，其背景就是减轻企业占款压力。据悉，截至4月末，全国小微企业总数超过4400万户、个体工商户超过9500万户，成为我国就业主力军。国务院常务会议称，当前国内外环境复杂严峻，小微企业、个体工商户生产经营仍面临困难，要继续有针对性加强支持，进一步支持小微企业、个体工商户纾困和发展。

　　相关业内人士表示，当下大企业欠小企业，包括一些政府部门欠企业尤其民营企业账款的情况比较严重和普遍，而且欠款的期限比较长，甚至有些连承兑汇票都没有。“被欠款的企业只有不断去追讨，才能收回应收账款。”

　　在大宗商品涨价的背景下，承兑汇票带来的占款压力无疑让中小企业雪上加霜。当前大宗商品价格上涨，对于任何企业来讲，购买原材料成本提高了。作为中小企业，把产品卖掉后，没有收到现金，但采购原材料、发工资等日常开销都需要现金。“要扩大生产却没有资金，只好向银行贷款或者拿到承兑汇票贴现或抵押给银行。”

　　风险

　　承兑汇票的种类和限制

　　承兑汇票有两种，分别是商业承兑汇票和银行承兑汇票，两者的区别在于承兑人不同。银行承兑汇票一般由银行签发并承兑，由银行以外的付款人承兑的即为商业承兑汇票。

　　出于风险管控的需求，银行对各类承兑汇票的抵押或贴现比较谨慎。首先，银行并不是所有承兑汇票都会接受抵押，例如商业承兑汇票，银行会考虑是签发的企业是否可靠。第二，如果是银行承兑汇票，银行也会考虑这家银行可信度如何，并不是所有银行开的承兑汇票都接受。第三，银行也要看抵押企业的资产负债表，如果资产负债率已经很高，就不会发放贷款，哪怕承兑汇票本身不错。

　　承兑汇票存在的弊端和问题

　　今年两会间，又见人大代表提议“取消承兑汇票”，其认为：承兑汇票盘剥了企业的利润，增加中小企业资金流断裂风险，无法解决企业急需的现金需求，银行承兑汇票已经变相成为银行向企业“索取”利润的工具。很多中小企业的老板应该也对此深有感触，承兑汇票虽然也是钱，曾经也起到了十分积极的作用。但是现在，它的弊端太多了！

　　01

　　承兑汇票夺走企业利润

　　金融企业发行银行承兑汇票，企业需要按照5%左右成本向银行贴现，在实体经济低迷的情况下，企业利润率是持续走低的，有些企业利润仅为1～2%，不必要的融资成本夺走了企业辛苦赚来的微薄利润，加剧了企业的困境。

　　02

　　承兑汇票不能解决急需的现金需求

　　企业发工资、交税、缴纳五险一金等刚性资金需求，都不能使用承兑汇票，只能用现金，而办理汇票贴现，还需提供相关手续，加上个别银行办理效率低，短期内也收不到现款。

　　03

　　承兑汇票导致企业资金周期加长

　　如果收到承兑汇票后持有到期，一般都是一年、半年，导致企业资金周转周期加长，占用增加。如果收到承兑汇票后提前贴现，还要支付手续费、贴现利息。有的小银行出具的承兑汇票到期后往往还要拖后，贴现时还需要担保公司担保，支付担保费。

　　04

　　承兑汇票现象乱

　　有的汇票到期了也不能立即兑付，时间无法保证，企业还要为此增加人力、物力去沟通协调。很多企业为快速得到现金，只能冒险去“黑市”上出卖，没有真实的交易背景，逃避监管，扰乱金融秩序。另外，纸质承兑汇票的管理非常困难，容易出现造假及诈骗的情况，企业是最终的受害者。虽然国家正在逐步取消纸质银行承兑，但未取消纸质商业承兑汇票。

　　中小企业受苦于“承兑汇票”久矣

　　中小企业被拖欠款项，可以说是经济生活中的一个“老大难”问题。截至2019年12月底，各级政府部门和大型国有企业梳理出拖欠民营企业、中小企业逾期欠款8900多亿元，已清偿拖欠账款6600多亿元，清偿进度约完成了75%。31个省（区、市）和新疆生产建设兵团均超额完成2019年政府工作报告确定的“年底前清偿一半以上”欠款的目标任务。

　　就在几个月前，还有一位民企老板在网上呐喊：中小企业的危机不是疫情，而是被大企业长期严重拖欠货款。

　　有老板曾算过一笔账：去年企业的销售额3000万，其中承兑汇票占了60%，平时要用现金，于是有60%的汇票都是提前贴现的，全年共贴息了40多万，而去年一年的净利润才100万左右。利息就占了利润的一半，这还不算另外40%汇票的成本！

　　从近几年国务院发布的关于票据的论述来看，对票据偏负面的论述不少，如票据套利、大型企业通过票据延长对中小企业的付款期限等。不过，“大鱼吃小鱼”是市场经济所无法避免的结果，即使取消承兑汇票也解决不了这个问题，强势企业依然会采用杀价、增加账期等其他方式压缩弱势企业的利润空间，增加自己的利益。与其取消承兑汇票，还不如缩短承兑汇票的期限，期限太长收票企业怨声载道，期限太短付款企业没必要采用票据付款，选一个各方能达到均衡点的期限。此次缩短商业汇票的承兑期限，无疑能够大大减轻了企业的占款压力，让其在接连的涨价潮中缓口气来。